Chris MacIntosh International Man
Einem aktuellen Artikel zufolge:
"Eine Panasonic-Batteriefabrik für Elektrofahrzeuge im Wert von 4 Milliarden US-Dollar in De Soto, Kansas, wird dazu beitragen, die Bemühungen der Biden-Regierung zu erfüllen, alle in ein Elektrofahrzeug zu bringen. Es wird auch dazu beitragen, die Lebensdauer eines Kohlekraftwerks zu verlängern."
Finanziert durch Zuschüsse des Steuerzahlers (Fehlallokation von Kapital, da haben wir's).
"Panasonic hat letztes Jahr den Grundstein für die Anlage gelegt. Das japanische Unternehmen sollte 6,8 Milliarden US-Dollar aus dem Inflation Reduction Act erhalten, der im Rahmen seiner Bemühungen, Amerika von fossilen Brennstoffen wegzuführen, Milliarden in Elektrofahrzeuge und Batteriefabriken gesteckt hat."
Hier sind einige Realitäten:
"Eine 15-Pfund-Lithium-Ionen-Batterie speichert etwa die gleiche Energiemenge wie ein Pfund Öl. Um diese Batterie herzustellen, sind 7.000 Pfund Gestein und Erde erforderlich, um die Mineralien zu gewinnen, die in diese Batterie gelangen. Die durchschnittliche Batterie eines Elektrofahrzeugs wiegt etwa 1.000 Pfund."
Wir leben wirklich in einer Clownwelt. Die Sache mit Zirkussen ist, dass sie nichts für ernsthafte Leute sind. Sie dienen der Show. Fröhliche Ereignisse, die einen vom Alltäglichen, aber Wirklichen ablenken.
Leider verlassen wir hier alle den Zirkus und müssen uns mit dem Alltäglichen, aber Realen auseinandersetzen. Und dieser Welt ist es egal, was Tugend signalisiert, wie viel Vielfalt Sie haben, ob Ihr ESG-Score ist oder ob Ihr Auto vegan ist. Es verspricht ein hartes, aber (für uns) lukratives Erwachen zu werden.
E-Fahrzeug-Wirtschaftserwachen
Es scheint, dass die Ökonomie tatsächlich Vorrang vor der Ideologie hat, wenn die Entscheidung dem Markt überlassen bleibt.
„Der Autovermieter Hertz hat angekündigt, etwa 20.000 seiner Elektrofahrzeuge zu verkaufen.
Laut Hertz haben Elektrofahrzeuge einen höheren Wertverlust und höhere Schadenskosten.
Hertz wird fast ein Drittel seines gesamten Elektroauto.-Angebots abstossen und wird das Geld aus diesen Verkäufen verwenden, um weitere Fahrzeuge mit Benzinantrieb zu kaufen.“
Kein Kommentar hier. Ich kann einfach nicht aufhören zu lachen.
Auf der schmutzigen Seite legt Saudi-Arabien seine Expansionspläne zurück
Es gibt immer etwas, das Sie auf Trab hält – ein „Schraubenschlüssel“, wie das Sprichwort sagt. Laut Bloomberg:
Unserer Ansicht nach ändert sich nichts an unserem langfristigen Denken. Jeder (vielleicht jetzt sogar die Saudis) geht davon aus, dass das Wachstum der US-Schieferölproduktion noch mindestens 10 Jahre anhalten wird (so oder ähnlich). Wir gehen jedoch davon aus, dass die US-Schieferölproduktion in den nächsten zwei Jahren negative Überraschungen bereiten wird, da das Perm-Becken sich der Produktion von 50 % seiner nachgewiesenen Reserven nähert.
Daher glauben wir immer noch, dass die Welt in den nächsten sechs Jahren (das führt uns bis zum Jahr 2030) langsam auf ein wachsendes Öldefizit aufmerksam werden wird und die Investitionsausgaben für Exploration und Entwicklung wirklich beschleunigt werden müssen, wobei sich diese Ausgaben zunehmend auf Offshore-Aktivitäten konzentrieren werden.
Wir glauben immer noch, dass wir uns bereits seit einigen Jahren in einem Bullenmarkt im Öl- und Gasausrüstungs- und -dienstleistungssektor befinden. Ja, eine Wiederholung des Bullenmarktes von 2002 bis 2008.
Philadelphia Oil and Gas Equipment and Services Index (der Index, den der XES ETF abbildet)
Wir stellen fest, dass der Bullenmarkt von 2002 bis 2008 nicht geradlinig nach oben verlief. Schauen Sie sich die Tabelle unten genauer an. Ja, das war ein Bullenmarkt, aber es war ein schrecklich volatiler Aufwärtstrend.
Vielleicht bedeutet diese saudische Ankündigung, dass wir einfach etwas mehr Geduld haben müssen. Davon haben wir jede Menge.
URAN: ZU VIEL OPTIMISMUS?
Einige Abonnenten haben uns gefragt, was wir mit unserem Engagement im Uransektor tun sollten. Ich schätze, viele Kunden haben sich zwischen 2017 und 2020 in Uranaktien eingekauft und sind um etwa 250 % gestiegen (lassen wir die Genies beiseite, die Mitte 2020 gekauft haben und im Durchschnitt wahrscheinlich um 500 % gestiegen sind). Eine Gewichtung von 10 % hat sich in diesen Portfolios wahrscheinlich auf eine Gewichtung von etwa 20 % ausgeweitet (denken Sie daran, dass das breite Portfolio in dieser Zeit ebenfalls gestiegen ist).
Wir gehen davon aus, dass es bei Uran noch erhebliches Aufwärtspotenzial gibt. Dies ist größtenteils auf Produktionsprobleme beim weltgrößten Produzenten Kazatomprom zurückzuführen. Sie haben einen erheblichen Teil ihrer Ressourcen hochgradig bewertet und stehen nun vor der Aussicht, ihre Erzkörper mit geringerem Gehalt und höheren Kosten abbauen zu müssen. Es wird mehrere Jahre dauern, bis die weitere Produktion in Betrieb genommen wird. Schauen Sie sich einfach die eventuellen Produktionspläne von Entwicklern wie Denison, Bannerman, Deep Yellow usw. an.
Bis wir FOMO-Verhalten (Angst, etwas zu verpassen) bei kleineren Uranbergbauunternehmen sehen (unter Verwendung von Denison als Stellvertreter), positionieren wir uns weiterhin für weitere Aufwärtsbewegungen bei Uranbergbauunternehmen und werden beim Ausstieg aus dem Handel „die Kette in die Länge ziehen“.
Wir sind uns bewusst, dass die Dauer und das Ausmass des Bullenmarktes umso länger sind, je länger ein Markt von den Bären beherrscht wird. Dementsprechend liegt das grosse Risiko immer noch im Lager des „zu frühen Ausstiegs“.
Wenn Sie jedoch eine Gewichtung von Uranaktien von 20 % oder noch mehr haben und ausrasten oder den Schlaf verlieren, weil die Position in Ihrem Portfolio so gross geworden ist, dann verkaufen Sie die Hälfte und investieren Sie in etwas anderes, das nichts mit Uran zu tun hat.
Anmerkung des Herausgebers: Das westliche System unterliegt erheblichen Veränderungen und die Anzeichen von moralischem Verfall, Korruption und steigender Verschuldung sind nicht zu ignorieren. Während der „Great Reset“ in Gang kommt, fördern die Vereinten Nationen, das Weltwirtschaftsforum, der IWF, die WHO, die Weltbank und der Davoser alle eine einheitliche Agenda, die uns alle betreffen wird.